The Backbone of Indian Banking

In our last lesson, we briefly looked at how banks are classified by who owns them. Now, we dive deep into the most significant category: Public Sector Banks (PSBs). For decades, these institutions have been the face of banking for millions of Indians, from the busiest cities to the most remote villages.நமது முந்தைய பாடத்தில், உரிமையாளரின் அடிப்படையில் வங்கிகள் எவ்வாறு வகைப்படுத்தப்படுகின்றன என்பதை சுருக்கமாகக் கண்டோம். இப்போது, மிக முக்கியமான பிரிவான பொதுத்துறை வங்கிகள் (Public Sector Banks - PSBs) பற்றி விரிவாகப் பார்ப்போம். பல தசாப்தங்களாக, பரபரப்பான நகரங்கள் முதல் கடைக்கோடி கிராமங்கள் வரை கோடிக்கணக்கான இந்தியர்களுக்கு வங்கியியல் சேவையின் அடையாளமாக இந்த நிறுவனங்களே விளக்குகின்றன.पिछले पाठ में हमने संक्षेप में देखा कि बैंकों को उनके स्वामित्व के आधार पर कैसे वर्गीकृत किया जाता है। अब, हम सबसे महत्वपूर्ण श्रेणी: सार्वजनिक क्षेत्र के बैंक (Public Sector Banks - PSBs) के बारे में विस्तार से जानेंगे। दशकों से, ये संस्थान व्यस्ततम शहरों से लेकर सुदूर गाँवों तक करोड़ों भारतीयों के लिए बैंकिंग का चेहरा रहे हैं।

A bank is classified as a Public Sector Bank when the Government of India holds a majority stake of more than 50%. This majority ownership isn’t just about control; it defines the bank’s mission. While private banks focus primarily on profit, PSBs carry the dual responsibility of being commercially viable while driving the government’s social welfare and financial inclusion agendas.இந்திய அரசாங்கம் 50 சதவீதத்திற்கும் மேலான பெரும்பான்மைப் பங்குகளைக் கொண்டிருக்கும் போது ஒரு வங்கி பொதுத்துறை வங்கி என வகைப்படுத்தப்படுகிறது. இந்த பெரும்பான்மை உரிமை என்பது வெறும் கட்டுப்பாட்டிற்காக மட்டுமல்ல; அது அந்த வங்கியின் நோக்கத்தையே தீர்மானிக்கிறது. தனியார் வங்கிகள் முதன்மையாக லாபத்தில் கவனம் செலுத்தும் அதே வேளையில், பொதுத்துறை வங்கிகள் வணிக ரீதியாக லாபம் ஈட்டுவதோடு, அரசாங்கத்தின் சமூக நலன் (Social Welfare) மற்றும் நிதி உள்ளடக்கம் (Financial Inclusion) போன்ற திட்டங்களை முன்னெடுத்துச் செல்லும் இரட்டைப் பொறுப்பையும் கொண்டுள்ளன.जब भारत सरकार के पास किसी बैंक की 50% से अधिक की बहुमत हिस्सेदारी होती है, तो उसे सार्वजनिक क्षेत्र के बैंक के रूप में वर्गीकृत किया जाता है। यह बहुमत का स्वामित्व केवल नियंत्रण के बारे में नहीं है; यह बैंक के मिशन को परिभाषित करता है। जहाँ निजी बैंक मुख्य रूप से लाभ पर ध्यान केंद्रित करते हैं, वहीं PSBs व्यावसायिक रूप से व्यवहार्य होने के साथ-साथ सरकार के समाज कल्याण (Social Welfare) और वित्तीय समावेशन (Financial Inclusion) एजेंडे को चलाने की दोहरी जिम्मेदारी निभाते हैं।

The Evolution: From Many to Twelve

The landscape of public sector banking has changed dramatically over the last few years. To understand where we are in 2026, we must look at how we got here.கடந்த சில ஆண்டுகளில் பொதுத்துறை வங்கிகளின் கட்டமைப்பு வியக்கத்தக்க வகையில் மாறியுள்ளது. 2026-ஆம் ஆண்டில் நாம் எங்கே இருக்கிறோம் என்பதைப் புரிந்துகொள்ள, நாம் கடந்து வந்த பாதையைத் திரும்பிப் பார்க்க வேண்டும்.पिछले कुछ वर्षों में सार्वजनिक क्षेत्र की बैंकिंग का परिदृश्य नाटकीय रूप से बदल गया है। 2026 में हम कहाँ हैं, यह समझने के लिए हमें यह देखना होगा कि हम यहाँ तक कैसे पहुँचे।

The Era of Nationalization

The journey began with two major waves of nationalization in 1969 and 1980. The goal was to take banking away from a few industrial houses and make it reach the “common man.” This transformed banks from profit-seeking private entities into instruments of national development.இந்த பயணம் 1969 மற்றும் 1980 ஆகிய ஆண்டுகளில் நடைபெற்ற இரண்டு முக்கிய தேசியமயமாக்கல் அலைகளுடன் தொடங்கியது. வங்கியியல் சேவையை ஒரு சில தொழிலதிபர்களின் கைகளில் இருந்து எடுத்து “சாமான்ய மனிதனை” சென்றடையச் செய்வதே இதன் நோக்கமாக இருந்தது. இது வங்கிகளை லாபம் ஈட்டும் தனியார் நிறுவனங்களில் இருந்து தேச வளர்ச்சியின் கருவிகளாக மாற்றியது.यह यात्रा 1969 और 1980 में राष्ट्रीयकरण की दो प्रमुख लहरों के साथ शुरू हुई थी। इसका लक्ष्य बैंकिंग को कुछ औद्योगिक घरानों से दूर ले जाकर “आम आदमी” तक पहुँचाना था। इसने बैंकों को केवल लाभ कमाने वाली निजी संस्थाओं से बदलकर राष्ट्रीय विकास के साधनों में बदल दिया।

The Great Consolidation

More recently, the government shifted its focus from having many small banks to having fewer, but much stronger, global-sized banks. Between 2017 and 2020, a series of massive mergers took place. For example, the State Bank of India merged with its five associate banks and Bharatiya Mahila Bank in 2017. Later, in 2020, ten major nationalized banks were merged into four “Anchor Banks.”சமீப காலமாக, அரசாங்கம் அதிக எண்ணிக்கையிலான சிறிய வங்கிகளை வைத்திருப்பதற்குப் பதிலாக, குறைவான எண்ணிக்கையிலான ஆனால் உலகத் தரம் வாய்ந்த வலுவான வங்கிகளை உருவாக்குவதில் கவனம் செலுத்தியுள்ளது. 2017 மற்றும் 2020-க்கு இடையில், தொடர்ச்சியான பெரிய வங்கி இணைப்புகள் நடைபெற்றன. உதாரணமாக, 2017-ல் State Bank of India தனது ஐந்து துணை வங்கிகள் மற்றும் பாரதிய மகிளா வங்கி ஆகியவற்றோடு இணைக்கப்பட்டது. பின்னர், 2020-ல் பத்து முக்கிய தேசியமயமாக்கப்பட்ட வங்கிகள் நான்கு “முன்னணி வங்கிகளாக (Anchor Banks)” இணைக்கப்பட்டன.हाल ही में, सरकार ने कई छोटे बैंकों के स्तर से हटकर कम, लेकिन बहुत मजबूत और वैश्विक आकार के बैंक बनाने पर ध्यान केंद्रित किया। 2017 और 2020 के बीच बड़े पैमाने पर विलय हुए। उदाहरण के लिए, 2017 में भारतीय स्टेट बैंक (SBI) का अपने पांच सहयोगी बैंकों और भारतीय महिला बैंक के साथ विलय हो गया। बाद में, 2020 में, दस प्रमुख राष्ट्रीयकृत बैंकों का चार “एंकर बैंकों (Anchor Banks)” में विलय कर दिया गया।

As of April 2026, this consolidation process has resulted in a lean and powerful structure of 12 Public Sector Banks.ஏப்ரல் 2026 நிலவரப்படி, இந்த ஒருங்கிணைப்பு செயல்முறையின் விளைவாக 12 பொதுத்துறை வங்கிகள் கொண்ட சிறப்பான மற்றும் வலுவான கட்டமைப்பு உருவாகியுள்ளது.अप्रैल 2026 तक, इस एकीकरण प्रक्रिया के परिणामस्वरूप 12 सार्वजनिक क्षेत्र के बैंकों का एक मजबूत ढांचा तैयार हुआ है।

The List of PSBs in 2026

For your exams, it is crucial to remember the names and categories of these 12 giants. They are broadly divided into two groups:தேர்வுகளுக்குத் தயாராகும் மாணவர்கள், இந்தப் பன்னிரண்டு பெரும் வங்கிகளின் பெயர்களையும் வகைகளையும் நினைவில் கொள்வது மிகவும் அவசியம். இவை பொதுவாக இரண்டு குழுக்களாகப் பிரிக்கப்படுகின்றன:आपकी परीक्षाओं के लिए, इन 12 दिग्गजों के नाम और श्रेणियों को याद रखना बहुत महत्वपूर्ण है। उन्हें मोटे तौर पर दो समूहों में बांटा गया है:

1. State Bank of India (SBI)

SBI is in a league of its own. It is the largest bank in India and is governed by its own separate law, the State Bank of India Act, 1955. It acts as a primary agent for the RBI in areas where the RBI does not have an office.SBI மற்ற வங்கிகளில் இருந்து முற்றிலும் தனித்துவம் வாய்ந்தது. இது இந்தியாவின் மிகப்பெரிய வங்கி மற்றும் State Bank of India சட்டம், 1955 என்ற பிரத்யேகச் சட்டத்தின் கீழ் நிர்வகிக்கப்படுகிறது. RBI-க்கு அலுவலகங்கள் இல்லாத இடங்களில், அதன் முதன்மை முகவராக SBI செயல்படுகிறது.SBI की अपनी एक अलग श्रेणी है। यह भारत का सबसे बड़ा बैंक है और इसका संचालन इसके अपने अलग कानून, भारतीय स्टेट बैंक अधिनियम, 1955 द्वारा किया जाता है। यह आरबीआई (RBI) के उन क्षेत्रों में प्राथमिक एजेंट के रूप में कार्य करता है जहाँ आरबीआई का कोई कार्यालय नहीं है।

2. The 11 Nationalized Banks

These banks are governed by the Banking Companies (Acquisition and Transfer of Undertakings) Acts of 1970 and 1980.இந்த வங்கிகள் 1970 மற்றும் 1980-ஆம் ஆண்டுகளின் Banking Companies (Acquisition and Transfer of Undertakings) சட்டங்களின் கீழ் நிர்வகிக்கப்படுகின்றன.ये बैंक 1970 और 1980 के बैंकिंग कंपनी (उपक्रमों का अधिग्रहण और हस्तांतरण) अधिनियम द्वारा प्रशासित होते हैं।

Note on IDBI Bank: You might often see IDBI Bank mentioned in older textbooks. However, as of January 2019, the RBI reclassified IDBI Bank as a Private Sector Bank after LIC acquired a 51% stake. Despite the government still holding a significant share, for regulatory purposes, it is not counted among the 12 PSBs.IDBI Bank பற்றிய குறிப்பு: பழைய பாடப்புத்தகங்களில் IDBI Bank பொதுத்துறை வங்கியாகக் குறிப்பிடப்பட்டிருக்கலாம். இருப்பினும், 2019 ஜனவரியில் LIC நிறுவனம் 51 சதவீதப் பங்குகளைக் கைப்பற்றிய பிறகு, RBI IDBI Bank-ஐ ஒரு தனியார் துறை வங்கியாக வகைப்படுத்தியது. அரசாங்கம் இன்னும் கணிசமான பங்குகளை வைத்திருந்தாலும், ஒழுங்குமுறை நோக்கங்களுக்காக இது 12 பொதுத்துறை வங்கிகள் பட்டியலில் சேர்க்கப்படுவதில்லை.IDBI बैंक पर विशेष ध्यान: आप पुरानी पाठ्यपुस्तकों में IDBI बैंक को PSBs की सूची में देख सकते हैं। हालाँकि, जनवरी 2019 में एलआईसी (LIC) द्वारा 51% हिस्सेदारी हासिल करने के बाद, आरबीआई ने IDBI बैंक को निजी क्षेत्र के बैंक के रूप में फिर से वर्गीकृत किया। सरकार के पास अभी भी महत्वपूर्ण हिस्सेदारी होने के बावजूद, नियामक उद्देश्यों के लिए इसे 12 PSBs में नहीं गिना जाता है।

The 2026 Performance Turnaround

One of the most impressive stories in recent Indian economic history is the “Clean-Up” of PSB balance sheets. Just a few years ago, PSBs were struggling with high Non-Performing Assets (NPAs), which are loans that weren’t being repaid.சமீபத்திய இந்தியப் பொருளாதார வரலாற்றின் மிக முக்கியமான வெற்றிகளுள் ஒன்று பொதுத்துறை வங்கிகளின் நிதிநிலை அறிக்கைகளைச் சுத்தப்படுத்தியதாகும். சில ஆண்டுகளுக்கு முன்பு வரை, பொதுத்துறை வங்கிகள் அதிகப்படியான வாராக்கடன் (Non-Performing Assets - NPAs) சிக்கலில் தவித்து வந்தன.हाल के भारतीय आर्थिक इतिहास की सबसे प्रभावशाली कहानियों में से एक PSBs के बैलेंस शीट की “सफाई” है। कुछ साल पहले तक, सार्वजनिक क्षेत्र के बैंक ऊंची गैर-निष्पादित संपत्ति (Non-Performing Assets - NPAs), यानी उन ऋणों से जूझ रहे थे जिन्हें वापस नहीं किया जा रहा था।

By 2026, the picture has completely reversed:2026-ஆம் ஆண்டிற்குள் இந்த நிலைமை முற்றிலும் மாறியுள்ளது:2026 तक स्थिति पूरी तरह से बदल गई है:

• Record Profits: In the 2025-26 fiscal year, PSBs recorded their highest-ever combined net profits, crossing the ₹1.45 lakh crore mark.சாதனை லாபம்: 2025-26 நிதியாண்டில், பொதுத்துறை வங்கிகள் தங்களது வரலாற்றிலேயே இல்லாத வகையில் ₹1.45 லட்சம் கோடி அளவைத் தாண்டி சாதனை லாபத்தை ஈட்டியுள்ளன.रिकॉर्ड लाभ: 2025-26 के वित्तीय वर्ष में, PSBs ने अपना अब तक का सबसे अधिक संयुक्त शुद्ध लाभ दर्ज किया, जो ₹1.45 लाख करोड़ के आंकड़े को पार कर गया।
• Healthy Balance Sheets: The Gross NPA (GNPA) ratio has dropped to a multi-year low of around 2.5%, thanks to better recovery through the Insolvency and Bankruptcy Code (IBC) and the National Asset Reconstruction Company Ltd. (NARCL).ஆரோக்கியமான நிதிநிலை: Insolvency and Bankruptcy Code (IBC) மற்றும் NARCL போன்ற மீட்டெடுப்பு அமைப்புகளின் சிறந்த செயல்பாட்டினால், ஒட்டுமொத்த வாராக்கடன் (GNPA) விகிதம் பல ஆண்டுகளில் இல்லாத அளவு 2.5 சதவீதத்திற்கும் கீழ் குறைந்துள்ளது.स्वस्थ बैलेंस शीट: दिवाला और दिवालियापन संहिता (Insolvency and Bankruptcy Code - IBC) और नेशनल एसेट रिकंस्ट्रक्शन कंपनी लिमिटेड (NARCL) के माध्यम से बेहतर रिकवरी के कारण, सकल एनपीए (GNPA) अनुपात 2.5% से कम के बहु-वर्षीय निचले स्तर पर आ गया है।
• Efficiency: The Return on Assets (RoA) has improved significantly, showing that these banks are now using their resources more effectively than ever before.செயல்திறன்: சொத்துகளின் மீதான லாபம் (Return on Assets - RoA) கணிசமாக உயர்ந்துள்ளது. இது இந்த வங்கிகள் முன்னெப்போதையும் விட சிறப்பாகத் தங்கள் வளங்களைப் பயன்படுத்துவதை உணர்த்துகிறது.कार्यक्षमता: परिसंपत्तियों पर प्रतिफल (Return on Assets - RoA) में काफी सुधार हुआ है, जिससे पता चलता है कि ये बैंक अब पहले की तुलना में अपने संसाधनों का अधिक प्रभावी ढंग से उपयोग कर रहे हैं।

The Road Ahead: Reforms and “Viksit Bharat”

The government’s strategy for PSBs in 2026 has shifted from simple privatization to structural excellence. The Union Budget 2026-27 announced the formation of a High-Level Committee on Banking for Viksit Bharat. This committee is tasked with rethinking how PSBs can support India’s goal of becoming a developed nation by 2047.2026-ல் பொதுத்துறை வங்கிகளுக்கான அரசாங்கத்தின் அணுகுமுறை வெறும் தனியார்மயமாக்கல் என்பதில் இருந்து கட்டமைப்பு ரீதியான சிறந்து விளங்குதல் என்பதற்கு மாறியுள்ளது. மத்திய பட்ஜெட் 2026-27-ல், High-Level Committee on Banking for Viksit Bharat என்ற உயர்மட்டக் குழு அமைப்பது அறிவிக்கப்பட்டது. 2047-க்குள் இந்தியாவை ஒரு வளர்ந்த நாடாக மாற்றும் இலக்கிற்கு பொதுத்துறை வங்கிகள் எவ்வாறு ஆதரவளிக்க முடியும் என்பதை இக்குழு ஆராயும்.2026 में PSBs के लिए सरकार की रणनीति साधारण निजीकरण से बदलकर संरचनात्मक उत्कृष्टता की ओर बढ़ गई है। केंद्रीय बजट 2026-27 में “विकसित भारत के लिए बैंकिंग पर उच्च स्तरीय समिति (High-Level Committee on Banking for Viksit Bharat)” के गठन की घोषणा की गई। इस समिति को यह विचार करने का काम सौंपा गया है कि सार्वजनिक क्षेत्र के बैंक 2047 तक भारत को एक विकसित राष्ट्र बनाने के लक्ष्य में कैसे सहायता कर सकते हैं।

While there were earlier plans to privatize a few more banks, the focus currently remains on:இன்னும் சில வங்கிகளைத் தனியார்மயமாக்கும் திட்டங்கள் முன்பு இருந்தபோதிலும், தற்போது கவனம் செலுத்தப்படும் முக்கிய அம்சங்கள் பின்வருமாறு:जहाँ कुछ और बैंकों के निजीकरण की पहले की योजनाएँ थीं, वहीं वर्तमान में मुख्य रूप से इन क्षेत्रों पर ध्यान दिया जा रहा है:

• Digital Transformation: Moving from traditional brick-and-mortar banking to “Digital-First” services.டிஜிட்டல் மாற்றம்: பாரம்பரிய வங்கிச் சேவைகளில் இருந்து “டிஜிட்டல் வழிச் சேவைகளுக்கு” முன்னுரிமை அளிக்கும் முறைக்கு மாறுதல்.डिजिटल परिवर्तन: पारंपरिक शाखा-आधारित बैंकिंग से “डिजिटल-प्रथम” सेवाओं की ओर बढ़ना।
• Recapitalization Sustainability: Ensuring banks can raise their own capital from the market instead of relying on government funds.மூலதன நிலைத்தன்மை: வங்கிகள் அரசாங்க நிதியை மட்டும் நம்பியிருக்காமல், சந்தையில் இருந்தே தங்களுக்குத் தேவையான மூலதனத்தை உருவாக்குவதை உறுதி செய்தல்.पूंजीकरण स्थिरता: यह सुनिश्चित करना कि बैंक सरकारी धन पर निर्भर रहने के बजाय बाजार से अपनी स्वयं की पूंजी जुटा सकें।
• Governance Reforms: Professionalizing the boards of these banks to make them as efficient as their private counterparts.நிர்வாகச் சீர்திருத்தங்கள்: வங்கிகளின் நிர்வாகக் குழுக்களைத் தொழில்முறைப்படுத்தி, தனியார் வங்கிகளுக்கு இணையாக அவற்றின் செயல்திறனை மேம்படுத்துதல்.गवर्नेंस सुधार: इन बैंकों के बोर्ड का व्यवसायीकरण करना ताकि उन्हें निजी क्षेत्र के बैंकों की तरह कुशल बनाया जा सके।

Key Takeaways

• A Public Sector Bank is defined by the Government of India holding a majority stake of more than 50%.பொதுத்துறை வங்கி என்பது இந்திய அரசாங்கம் 50 சதவீதத்திற்கும் மேலான பெரும்பான்மைப் பங்குகளைக் கொண்டிருக்கும் வங்கியாகும்.सार्वजनिक क्षेत्र के बैंक को भारत सरकार द्वारा 50% से अधिक की बहुमत हिस्सेदारी रखने के रूप में परिभाषित किया गया है।
• As of April 2026, there are 12 Public Sector Banks in India, including SBI and 11 nationalized banks.ஏப்ரல் 2026 நிலவரப்படி, SBI மற்றும் 11 தேசியமயமாக்கப்பட்ட வங்கிகள் உட்பட இந்தியாவில் மொத்தம் 12 பொதுத்துறை வங்கிகள் உள்ளன.अप्रैल 2026 तक, भारत में SBI और 11 राष्ट्रीयकृत बैंकों सहित 12 सार्वजनिक क्षेत्र के बैंक हैं।
• IDBI Bank is classified by the RBI as a Private Sector Bank, not a PSB.RBI-யின் வகைப்பாட்டின்படி IDBI Bank ஒரு தனியார் துறை வங்கி ஆகும், இது பொதுத்துறை வங்கிகள் பட்டியலில் வராது.आरबीआई (RBI) द्वारा IDBI बैंक को एक निजी क्षेत्र के बैंक के रूप में वर्गीकृत किया गया है, न कि PSB के रूप में।
• PSBs play a vital role in social banking and schemes like PMJDY (Jan Dhan Yojana).பொதுத்துறை வங்கிகள் சமூக வங்கியியல் மற்றும் PMJDY (Jan Dhan Yojana) போன்ற திட்டங்களில் முக்கியப் பங்கு வகிக்கின்றன.सार्वजनिक क्षेत्र के बैंक सामाजिक बैंकिंग और PMJDY (जन धन योजना) जैसी योजनाओं में महत्वपूर्ण भूमिका निभाते हैं।
• The 2025-26 fiscal year saw PSBs reach record profitability and multi-year lows in NPA levels.2025-26 நிதியாண்டில் பொதுத்துறை வங்கிகள் சாதனை அளவிலான லாபத்தை ஈட்டியுள்ளன மற்றும் வாராக்கடன் அளவை பெருமளவில் குறைத்துள்ளன.वित्तीय वर्ष 2025-26 में सार्वजनिक क्षेत्र के बैंकों ने रिकॉर्ड लाभ प्राप्त किया और एनपीए (NPA) के स्तर में भारी गिरावट देखी गई।
• In the next lesson, we will explore Private Sector Banks in detail where we cover topics like Old vs New Private Banks, 2026 RBI Licensing Norms and HDFC Bank’s dominance.அடுத்த பாடத்தில், பழைய மற்றும் புதிய தனியார் வங்கியியல் முறை, 2026-ஆம் ஆண்டின் RBI உரிம விதிகள் போன்ற விவரமான தகவல்களை தனியார் துறை வங்கிகள் (Private Sector Banks) என்ற தலைப்பில் ஆராய்வோம்.अगले पाठ में हम निजी क्षेत्र के बैंकों (Private Sector Banks) के बारे में विस्तार से जानेंगे, जहाँ हम पुरानी बनाम नई निजी बैंकिंग, 2026 के RBI लाइसेंसिंग मानदंडों और HDFC बैंक के दबदबे जैसे विषयों पर चर्चा करेंगे।